| Title: | Análise das relações comerciais entre Brasil e China: uma abordagem utilizando o modelo de vetor de correção de erro |
| Authors: | Santos, Emília Karla Mendes dos |
| Keywords: | Brasil;China;Saldo da balança comercial;Elasticidades;Absorção;VEC;Brazil;China;trade balance;elasticities;absorption |
| Issue Date: | 4-Dec-2015 |
| Publisher: | Universidade Federal do Rio Grande do Norte |
| Citation: | SANTOS, Emília Karla Mendes dos. ANÁLISE DAS RELAÇÕES COMERCIAIS ENTRE BRASIL E CHINA: uma abordagem utilizando o modelo de vetor de correção de erro. 2015. 85 f. Monografia (Especialização) - Curso de Economia, Departamento de Economia, Universidade Federal do Rio Grande do Norte, Natal, 2016. |
| Portuguese Abstract: | O objetivo geral da presente monografia foi verificar de que forma o comportamento
do saldo da balança comercial Brasil-China responde às mudanças das variáveis
inseridas no modelo, através das estimativas das elasticidades preço (câmbio real
Brasil-China), e das elasticidades rendas (doméstica e chinesa), no período de
janeiro de 1996 a março de 2015, na periodicidade trimestral. Foram utilizadas as
relações teóricas das abordagens das elasticidades e da absorção, acerca dos
determinantes da balança comercial. As metodologias utilizadas foram os modelos
de vetores autorregressivos (VAR) e de vetores de correção de erros (VEC).
Observou-se que a parceria comercial entre os dois é determinante para o
crescimento da balança comercial brasileira e que as variáveis câmbio real
(R$/Yuan), renda brasileira, renda chinesa e saldo da balança comercial Brasil-
China mantêm uma relação de equilíbrio no longo prazo. As variáveis se mostraram
significantes e apresentaram sinais de acordo com a literatura, com exceção do sinal
do câmbio real (R$/Yuan) e da renda chinesa, que não foi significante. Em relação
às abordagens teóricas, não verifica-se a presença da curva J e a condição de
Marshall Lerner nessa relação comercial é violada, pois desvalorizações cambiais de
curto prazo não ajudam no superávit da balança comercial entre os dois países, no
longo prazo; outros resultados do trabalho indicam que a abordagem de absorção é
válida no longo prazo. De acordo com o modelo, a elasticidade renda (doméstica) de
longo prazo é maior, em magnitude, que a elasticidade preço (câmbio real). Dessa
forma, subtende-se que o saldo da balança comercial entre Brasil e China responde
de forma mais elástica às variações na renda doméstica que às variações do câmbio
real no longo prazo. Portanto, o controle do déficit do saldo comercial entre os dois
países, mostra-se mais sensível quando controlado pelas variações da renda
doméstica. |
| Abstract: | The general aim of this thesis was to investigate how the Brazil-China trade balance
of the balance of behavior responds to changes of the variables included in the
model through the estimates of price elasticities (real exchange Brazil-China), and
income elasticities (domestic and China), from january 1996 to march 2015, on a
quarterly basis. The theoretical relationships of the approaches of the elasticities and
absorption, about the determinants of trade balance were used. The methodologies
used were models of autoregressive vectors (VAR) and vector error correction
(VEC). It was observed that the commercial partnership between the two is crucial for
the growth of the brazilian trade balance and the variables real exchange rate
(R$/Yuan), brazilian income, China's income and balance of the Brazil-China trade
balance maintain a balanced relationship to long term. The variables showed
significant and showed signs according to the literature, except for the real exchange
rate of the signal (R$/Yuan) and chinese income, which was not significant.
Regarding theoretical approaches, it does not verify the presence of the J curve and
Marshall Lerner condition that trading relationship is violated, for short-term currency
devaluations did not help the trade surplus between the two countries in the long run;
other results of the study indicate that the absorption approach is valid in the long
run. According to the model, the income elasticity (domestic) long-term is greater in
magnitude than the price elasticity (real exchange rate). That way, if subtends that
the balance of trade between Brazil and China responds more elastically to changes
in household income to changes in the real exchange rate in the long run. Therefore,
control of the trade balance deficit between the two countries, it shows more
sensitive when controlled by changes in domestic income. |
| URI: | http://monografias.ufrn.br/jspui/handle/123456789/1926 |
| Other Identifiers: | 2008004511 |
| Appears in Collections: | Ciências Econômicas
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